秋水(湯晶晶 飾)拒絕嫁入洪家做妾春賢生下兒子響聲
杜小笙(盧譽(yù)文 飾)到樓外樓找家柱，家寶因?yàn)槎判◇辖易约簜滩蛔屗?jiàn)大哥，兩人劍拔弩張，杜小笙拔出匕首，但理智之下并沒(méi)有為難家寶，而是把匕首插入自己的大腿，家寶見(jiàn)狀急忙阻止。大堂的吵鬧聲驚動(dòng)了家柱，他和春賢一起下樓。杜小笙當(dāng)著面春賢的面質(zhì)問(wèn)洪家柱(蔣毅 飾)到底是喜歡秋水還是現(xiàn)在的妻子，家柱稱(chēng)喜歡秋水這輩子都不會(huì)改變。李春賢(秦海璐 飾)聽(tīng)到這話(huà)再也無(wú)法忍受，她歷數(shù)自己嫁入洪家所做的一切，說(shuō)到傷心處拿起杜小笙扔在桌子上的匕首就要自殺，洪家柱聽(tīng)了春賢的話(huà)很自責(zé)，想想春賢已經(jīng)是自己的女人，急忙上前制止。春賢要跟著杜小笙去見(jiàn)秋水，杜小笙沒(méi)同意，生氣地一個(gè)人走了。
杜小笙因?yàn)橥缺淮虃糁照葋?lái)到秋水舫，他為沒(méi)替秋水找回家柱自責(zé)得扇自己的耳光，秋水含淚阻止，感嘆如果家寶要是有杜小笙對(duì)自己的一片心該有多好。
上海來(lái)的馬蕊(徐申?yáng)| 飾)和胖胖來(lái)到樓外樓，她們被墻上的名人字畫(huà)吸引，拿出相機(jī)拍照，提出想?yún)⒂^樓外樓的書(shū)畫(huà)藏室。家寶聽(tīng)說(shuō)馬蕊自稱(chēng)是印象派畫(huà)家，想欣賞一下自己沒(méi)見(jiàn)過(guò)的印象派畫(huà)，他打開(kāi)馬蕊的畫(huà)夾，卻沒(méi)看出馬蕊畫(huà)的是西湖，被胖胖譏諷是外行。家寶告訴馬蕊樓外樓藏畫(huà)珍貴，參觀畫(huà)室是需要預(yù)約的，一般人不讓看。馬蕊聽(tīng)家寶說(shuō)樓外樓的畫(huà)珍貴，大方地拿出支票，家寶說(shuō)樓外樓以文興樓，不是賣(mài)畫(huà)的地方，馬蕊看畫(huà)不成，貶低樓外樓的飯菜難吃，帶著胖胖負(fù)氣離開(kāi)。
秋水傷心地回家，躺在床上一言不發(fā)，丫鬟發(fā)現(xiàn)她發(fā)燒，急忙呼喚秋水母親。秋水向母親確認(rèn)自己的身世，之前母親一直說(shuō)她是船老大的女兒，怎么一下變成洪家的人了。母親告訴她因?yàn)楹藓榧遥烹[瞞她的身世，這次是被逼無(wú)奈才說(shuō)出真相，她是洪家的人，卻無(wú)洪家的命，秋水難過(guò)地?fù)湓谀赣H懷里痛哭。
丫鬟做家務(wù)時(shí)不小心打碎了灶神爺，發(fā)現(xiàn)了藏在里面秋水的生辰八字，杜小笙帶秋水找算命先生測(cè)算生辰，秋水發(fā)現(xiàn)自己的出生日期是在母親離開(kāi)洪家一年多后。秋水回家質(zhì)問(wèn)母親為何要編造謊言，秋水娘不想讓女兒步入自己后塵，毀了一生，她拿出剪刀，告訴女兒要是還和家柱在一起，她就離開(kāi)這個(gè)世界。
趙田雨(丁勇岱 飾)在上海遇到余督軍的三姨太，說(shuō)起當(dāng)初幫三姨太蓋別墅得罪了樓外樓，現(xiàn)在樓外樓的大少爺是革命軍的功臣，杭州被革命軍占領(lǐng)，自己呆不下去了。余督軍戰(zhàn)敗后逃到日本去了，三姨太已經(jīng)在上海法租界巡捕房找了個(gè)頭做靠山，她吹噓在這上海灘有她罩著，準(zhǔn)保趙田雨平安無(wú)事，還可以介紹杜月笙幫他回到杭州，并給他一張自己的名片。三姨太剛走，趙田雨發(fā)現(xiàn)了孫無(wú)忌(王超幃 飾)和李半仙(王慶 飾)，原來(lái)他們來(lái)上海辦事，順路來(lái)看看趙田雨。趙田雨并沒(méi)有把自己回杭州的希望寄予三姨太，而是想方設(shè)法結(jié)交上海名流，他在一次酒會(huì)上認(rèn)識(shí)了親日商人何瓚(那威 飾)，認(rèn)為這是一個(gè)機(jī)會(huì)。
杜小笙來(lái)樓外樓，把秋水身世真相告知家柱，家柱問(wèn)春賢和秋水?huà)屨f(shuō)了什么，讓秋水?huà)岒_自己。春賢生氣家柱懷疑自己和秋水?huà)屄?lián)合騙她，她已懷有身孕，家柱見(jiàn)春賢孕吐得厲害，有些自責(zé)。
春賢知道秋水心氣高不會(huì)愿意做小，她拿出心胸寬廣的姿態(tài)，和杜小笙到秋水家說(shuō)媒，讓秋水到洪家做二房。秋水愛(ài)家柱，不愿和別人分享自己的愛(ài)情，斷然拒絕做小。家柱因?yàn)榇嘿t的大度對(duì)她生好感，二人感情逐漸升溫。
家寶將掌柜之位還給家柱，到上海求學(xué)。他和范德池(田重 飾)一起來(lái)到上海，廖永志到車(chē)站接他們，三個(gè)人一起去吃飯，廖永志已經(jīng)聯(lián)系了上海美專(zhuān)院長(zhǎng)劉海粟，讓家寶進(jìn)校學(xué)習(xí)，并說(shuō)起上海的報(bào)紙有樓外樓的報(bào)道。家寶便看到報(bào)紙上刊載著樓外樓店大欺客，署名馬蕊，想起馬蕊去樓外樓看畫(huà)一事，這才知道馬蕊是上海棉紗大王馬新來(lái)的掌上明珠，也是美專(zhuān)有名的小辣椒。家寶聽(tīng)說(shuō)馬蕊最近要開(kāi)畫(huà)展，決定好好“捧場(chǎng)”。
家寶和廖永志來(lái)到馬蕊畫(huà)展，二人唇槍舌劍互相擠兌，家寶離開(kāi)畫(huà)展時(shí)留言“中不中，西不西，非騾非馬怪兮兮。舟船貌似海市蜃樓，山水恰似一團(tuán)亂麻”。
家寶和馬蕊一起在美專(zhuān)學(xué)習(xí)，馬蕊看家寶畫(huà)人體肖像，一頓嘲諷，家寶忍氣吞聲沒(méi)和她計(jì)較。
春節(jié)到了，洪老夫人和兒子、媳婦、女兒圍坐在一起吃年夜飯，洪老夫人惦記家寶不回來(lái)過(guò)年，這時(shí)春賢突然腹痛，她羊水破了，家柱的兒子順利誕生，洪夫人高興孫子伴隨鞭炮聲出生，給他起名為“響生”，家柱決定第二天搭棚施粥，再支出一筆錢(qián)資助錢(qián)江義渡，慶祝兒子的降生。而在這大年夜，秋水卻獨(dú)守空房，望著滿(mǎn)天雪花，感受不到過(guò)年的喜慶氣氛。
家寶沒(méi)回家過(guò)年，馬蕊看到獨(dú)自在雪地里寫(xiě)生的家寶，邀請(qǐng)他到自己家過(guò)年。